1월들어 폭등한 현대차에 대해 관심이 증폭되는 시점입니다.

개인적으로는 수개월전부터 트랙킹하며 어느정도 매입하고 일부 익절하긴 했습니다만...

향후 과연 피지컬AI선도주로 가늠될 것인지에 대해선 좀더 살펴봐야합니다.

지난 몇주 너무 과열된 추격매수로 30만원대를 순간이동해 40만원대에 닿자마자

바로 50만원대 진입도 아니고 595,000원 최고가를 찍고 지금 조정중입니다. 

언론에선 80만원 갈 주식이다, 개인의 매수세등 여러 희망찬 분석이 많지만

개인적으로는 1차 서사(관세협상, 피지컬AI, CES)는 이미 끝났고, 2차 서사에 대해 가늠하는 단계입니다.

공장도입이 본격화되는 28년까지는 아직 시간이 많이 남았고

현대차,로봇,모베드,자율주행 등 종목별 성과와 확산,복병을 보고 판단할 필요가 있습니다. 

가장 먼저 주목해야할 지점은 모베드라는 플랫폼이 과연 어떤 형태로 베리에이션 되는지, CES에서 정의선은 삼성부스를 찾아 이재용과 청소기가전등 코옵을 제안했지만... 확장의 메세지는 될지언정, 정작 가정용 청소기 플랫폼으로 생각하기엔 덩치가 너무 큰게 아닌가 싶더군요. 아마 배달이나 중소기업 물류등으로 적용이 가능할것 같은데, 그건 또 그거대로 중국산 보급형모델이나 중소기업 로봇들과 경쟁해야 하는 상황입니다. 바로 이런 지점이, 단지 로봇이라는 테마에 과열되어서는 안되는 이유가 되는거죠. 실제 적용사례를 확인해봐야 한다는 겁니다. 

현대차 특유의 은밀성도 복병입니다. 테슬라FSD상륙전까지 자율주행은 그저 잘되고 있겠지라는 인식만 있었죠. 직후 뚜껑을 까보니...대체 뭘한거냐?라는 결과로 사장 사임으로 이어졌습니다. 이건 기존 정체를 해소하고 외부협업을 지향한다는 점에서 주가부양으로 이어지긴 했지만, 현대차가 R&D의 실제를 외부에 공개하는 방식에 적극적이지 않다는 사례도 됩니다. CES에서 공장형 실제 로봇은 움직이지 않았죠. 이는 역시 그런 특유의 은밀함에 기반합니다. 앞으로 실제 도입에서 어떤 역량을 보여줄지 모르는데 아직은 기대감만 너무 차오른 상태라는 거죠. 

경쟁사 옵티머스(테슬라)는 일반보급(B2C), 아틀라스는 공장보급(B2B)에 촛점이 맞춰졌는데 

로봇이 인간을 대체하는 가능성에 대해 여러 기대와 우려가 혼재되있지만, 인간을 대체할 역량을 발휘하기 까지는 

생각보다 오래걸릴거라 봅니다. 때문에 변수가 많고 단가가 낮은 일반형 보급의 옵티머스 보다는, 공장 컨베이어 라인에서 정해진 일만 수행하는 아틀라스의 모델이 현 시점에서는 더욱 합리적인 방향이라고 봅니다. 그 제한된 구역과 역량안에서도 정말 제대로 역할을 할것인지가 아직 미지수라는 얘기입니다. 

그리고 현대노조와 아틀라스 도입의 충돌에 관해서도 얘기가 나오는데, 

정해진 공간과 역할에 한해 도입되는 아틀라스라 할지라도 100% 인간을 대체할수는 없을거고

인간은 로봇이 하지 못하는 세부적인 일이나 중간 브릿지 역할을 좀더 부여받게 될겁니다. 

로봇은 좀더 위험하고 힘들고 반복적인 일에 집중하고, 인간은 좀더 복합적인 역량을 부여받게 되는 식이죠. 

이게 인간의 일자리를 로봇이 뺏아간다라는 측면으로 보기보다는 

인간은 좀더 복합적인 역량을 갖춰야 하는 시대로 간다고 봐야하는거죠. 이는 지난 모든 농업,산업,자동차 혁명시기에 다가왔던 숙제였습니다. 일선 산업현장에서 생업에 대한 생존권 문제는, 단순히 로봇을 도입하지 마라가 아니라, 복합적 관리역량을 위한 재교육 프로그램이나 로봇산업과 함께할수 있는 역량을 키우는데 회사의 지원을 요구하는 쪽으로 맞추는 방향이 되어야 할거고요.